روند نزولی بورس تا کجا ادامه دارد؟

بر اساس تحلیل تکنیکال، هدف بعدی شاخص کل بورس در بلند مدت، قله 75 هزار واحدی خواهد بود و افت فعلی موقتی است.

کد خبر: ۲۵۸۴۶۷

پنجشنبه - ۳۱ مرداد ۱۳۹۲ / August 22, 2013

گروه اقتصادی «خبرگزاری دانشجو»؛  شیب نزولی شاخص کل بورس بسیاری از سهامدارانی که به تازگی به این بازار پیوسته اند را نگران کرده است.

بازدهی حدود 60 درصدی بازار بورس از ابتدای سال جاری یعنی تنها در پنج ماه و رکود بازارهای موازی مانند بازار ارز و طلا توجه بسیاری را به بورس جلب کرد به طوری که روند ورود سرمایه ها به بازار در ماه های گذشته رشد چشمگیری داشته است.

سهامداران با دنبال کردن اخبار و تحلیل ها در پی پیش بینی روند حرکت بازار و سرمایه گذاری سود ده هستند و هر خبر و تصمیمی در فضای سیاسی و اقتصادی کشور به شدت بر بازار تاثیر گذار خواهد بود.

البته سهام داران کهنه کار و حرفه ایی که تحت تاثیر جوهای روانی مقطعی قرار نمی گیرند نگرانی کمتری دارند و رشد میان مدت و بلند مدت بازار را قطعی پیش بینی می کنند.

کارشناسان بازار غالبا حرکت منفی شاخص کل و برخی از صنایع را روند اصلاحی بازار پس از یک دوره رشد سریع می دانند و معتقدند پس از تثبیت بازار مجددا به رشد خود ادامه خواهد داد. تحلیل های موجود نیز رشد شاخص کل در بلند مدت را تایید می کنند.

سایت پرشین تحلیل در مطلبی که در ادامه آورده شده تلاش کرده تا با تحلیل تکنیکال رفتار شاخص کل در سال های گذشته روند و هدف حرکت این شاخص را در میان مدت و بلند مدت پیش بینی کند. هر چند تحلیل زیر نشان بر قطعیت کامل روند  اینده  شاخص نیست  و احتمال تغییراتی ناشی از ریسک های سیستماتیک وجود دارد.

1 ) در تصویر زیر نمودار لگاریتمیک هفتگی شاخص  در 5 سال اخیر مشاهده می شود نوع نمودار به خاطر بلند مدت بودن ان لگاریتمیک انتخاب شده است شاخص در 5 سال اخیر در داخل کانال صعودی خود روند صعودی را طی کرده است اما در حال حاضر در محدوده حساسی می باشد و ان این است ایا در برخورد نمودار شاخص به سقف کانال ایا این سقف شکسته خواهد شد یا نه از دیدگاه الیوت نمودار قیمت  شاخص در این 5 سال یک الگوی 5 موجی را تشکیل داده که در حال حاضر در موج صعودی 3 هستیم مطابف اعداد فیبوناچی هدف موج 3 محدوده 74000 تا 75000 واحد می باشد که به عنوان بلند مدت شاخص می باشد و این نشانگر ان است که نمودار قیمت شاخص کل سقف کانال را خواهد شکست و به اندازه عرض کانال فعلی رشد خواهد کرد.

2 ) واما در این تصویر  ،  در تصویر قبل اشاره به این نکته شد که نمودار قیمت شاخص در موج 3 صعودی قرار دارد در این تصویر  سعی شده است موج 3 صعودی بصورت جزئی تر بررسی شود . تصویر زیر نمودار خطی روزانه شاخص کل قابل مشاهده می باشد  انچه به نظر می رسد نمودار قیمت از سقف کانال صعودی خود عبور کرده و اصلاح اخیر  پول بک (لمس) به سقف کانال می باشد البته با اطمینان نمی توان گفت این اصلاح در برخورد با سقف کانال به اتمام می رسد از دید گاه الیوت موج 3 بزرگ نیز شامل 5 ریز موج می باشد که در حال حاضر در ریز موج 3 هستیم هدف این ریز موج محدوده  60000  واحد خواهد بود اما در حال حاضر مقاومت پیشروی قیمت شاخص کل محدوده 55000 واحد می باشد و حمایت فعلی محدوده  53850 واحد می باشد فعلا شاخص کل بین این دو محدوده در حال نوسان می باشد اما در صورت شکست مقاومت 55000 واحد مقاومت بعدی 57400 واحد می باشد و در صورت شکست حمایت 53850 واحد حمایت بعدی 51850 واحد خواهد بود.

3 ) در این نمودار نیز هدف ریز موج 5 از موج 3 بزرگ مشاهده می شود که کاملا بر هدف موج 3 منطبق شده است در واقع نمودار شاخص بعد از رسیدن به 60000 واحد اصلاح  خواهد کرد و بعد از ریز موج اصلاحی 4 ریز موج 5 را با هدف 74000 تا 75000 واحد شروع خواهد شد.